מניות BRO ו- BMI

[daat99]

במקרה הזה הסכום ידוע ומוגבל לסטרייק. לא?

תלוי באופציה שנמכרה.
אם זה PUT אז כן, אם זה CALL אז לא.
בשני המקרים הוא בכלל לא פרופורציונלי לסכום המקורי שהתקבל מהמכירה.

בוא ונזכור שאייל גולדשטיין מכר PUTים ועדיין הכניס את כל מי שהיה מקושר אליו לחובות של עשרות מיליונים.
מאוד קל "לשכוח את הזהירות" כשמתחילים להתעסק עם אופציות ולגרום לעצמנו לנזק משמעותי.

 

[Pink panther]

בוא ונזכור שאייל גולדשטיין מכר PUTים ועדיין הכניס את כל מי שהיה מקושר אליו לחובות של עשרות מיליונים.

הוא עשה דברים אחרים לגמרי ממה שדיברנו בדיון הזה.
למכור Cash-Secured Put או לכתוב אופציות על VIX במינוף גבוה ללא ביטחונות זה שונה לחלוטין.

אתה אוהב את הדוגמאות של חציית הכביש אז במקרה הראשון אתה חוצה במעבר חציה לאחר שאכלת ארוחת בוקר מזינה, הסתכלת לשני הכיוונים וראית שהכביש פנוי.
במקרה השני אתה אחרי לילה של שכרות, עם כיסוי עיניים צועד על איילון.

 

[daat99]

הוא עשה דברים אחרים לגמרי ממה שדיברנו בדיון הזה.

מכירת PUT זו מכירת PUT, המרחק בין מכירה עם שיקול דעת להימור חסר פרופורציות הוא קצר מאוד.

אתה אוהב את הדוגמאות של חציית הכביש אז במקרה הראשון אתה חוצה במעבר חציה לאחר שאכלת ארוחת בוקר מזינה, הסתכלת לשני הכיוונים וראית שהכביש פנוי.
במקרה השני אתה אחרי לילה של שכרות, עם כיסוי עיניים צועד על איילון.

וזו עוד סיבה למה לא כדאי להשתכר.

 

[מומו]

החודש השתמשתי באסטרטגיה הזו לנסות ״להקדים״ רכישה של ROP במחיר של 320$ (במועד המכירה מחיר המניה היה 337$), ובעצם התחייבתי לקנות 100 מניות במחיר של 320$ למניה בתאריך 18.07. על האופציה הזו קיבלתי 700$ כך שהמחיר האפקטיבי במידה והאופציה תתממש יהיה בערך 313$.

מסתמן שגם הפעם תשמור את הפרמיה בכיס...

אני לא זוכר את הציטוט המדויק שדעת היקר כתב באחד הפוסטים - אם אתה פועל קבוע לפי האסטרטגיה הזו לאורך הזמן אתה נשאר בתיק עם החברות הנחותות (אלו שהמחיר שלהם ירד עד תאריך הפקיעה) ומחזיק בכיס את הפרוטות (הפרמיות של החברות הטובות שהמחיר שלהם עלה ולא הצלחת להשיג ע"י האופציות)

 

[Pink panther]

מסתמן שגם הפעם תשמור את הפרמיה בכיס...

כך זה נראה. בשונה מפעם קודמת, בפעם הזו ניסיתי להקדים רכישה עם כסף שעוד לא היה לי, אז לא מרגיש שפיספסתי.
כפי שכתבתי בעבר, אני אשתמש בשיטה הזו כדי לנסות להקדים רכישות עם כסף שצפוי להתקבל.

 

[daat99]

אני לא זוכר את הציטוט המדויק שדעת היקר כתב באחד הפוסטים - אם אתה פועל קבוע לפי האסטרטגיה הזו לאורך הזמן אתה נשאר בתיק עם החברות הנחותות (אלו שהמחיר שלהם ירד עד תאריך הפקיעה) ומחזיק בכיס את הפרוטות (הפרמיות של החברות הטובות שהמחיר שלהם עלה ולא הצלחת להשיג ע"י האופציות)

זה לפחות מה שקורה לי.
בגלל זה אני פשוט רוכש במחיר השוק כשיש לי הון מספק לרכישה מלאה.

כך זה נראה. בשונה מפעם קודמת, בפעם הזו ניסיתי להקדים רכישה עם כסף שעוד לא היה לי, אז לא מרגיש שפיספסתי.

זו האסטרטגיה שאימצתי בסוף.
אם אין מספיק כסף *היום* => מוכר אופציה.
אם יש מספיק כסף *היום* => קונה מניות.

 

[לומד מהר כשמסבירים לאט]

אם אין מספיק כסף *היום* => מוכר אופציה

אפשר בבקשה הרחבה ?

 

[daat99]

אפשר בבקשה הרחבה ?

אין כל כך מה להרחיב.
אם עלתה לי בסינון מניה שעולה 100 דולר אז אני צריך 10 אלף דולר בשביל לרכוש 100 מניות (כל אופציה מייצגת 100 מניות).
אם יש לי 10 אלף דולר זמינים בחשבון אז אני רוכש את המניות.
אם עדיין אין לי 10 אלף דולר זמינים בחשבון אבל אני יודע שבסבירות גבוהה יהיו לי 10 אלף דולר זמינים בחשבון במהלך החודש העוקב אז אני מוכר אופציה על אותה המניה.

אם האופציה מומשה אז אני משלם את אותם 10 אלף דולר ורוכש את ה-100 מניות.
אם היה מימוש מוקדם אז אני אשלם ריבית באופן יחסי שהיא לרוב מאוד קטנה על המינוס הזמני שנוצר עד שהכסף שציפיתי לו הגיע.

אם האופציה לא מומשה אז אני מבצע סינון חדש אחרי חודש.

בין אם היה מימוש או לא, אני שומר את הפרמיה שמתקבלת ממכירת האופציה לעצמי.