איך מרוויחים מהתנודתיות בלי קשר לעולה או יורד ?
מדד הפחד.
אבל אני חושב שזה עונה יותר על השאלה "איך מוחקים את עצמך, את חברה שלך, את אמא שלך ואנשים שהסכימו שתשקיע בשמם בפחות מ-3 שעות".
ראה לדוגמא
איל גולדשטיין שנתן לנו כל כך הרבה ידע על חשבונו.
1. יש את המניות
2. לוקחים 500 חברות ויוצרים מדד שקוראים לו SP500
3. על מדד ה-SP500 מוכרים וקונים אופציות רכש ואופציות מכר
4. לוקחים את המחיר של אופציות הרכש והמכר שמכרו וקנו על מדד ה-SP500 שפוקעים בשבועות שונים והמחיר הנקוב שלהם הוא "קרוב לכסף" וקוראים להם "מדד הפחד" (VIX)
5. מנפיקים חוזים שירויחו/יפסידו בהתאם לשינויים במדד הפחד
6. לוקחים קבוצת חוזים שכאלו ומכניסים אותם לתוך "קרן מחקה מדד הפחד"
7. עושים "שורט" על קבוצת חוזים שכאלו ומכניסים אותם לתוך "קרן הופכית למדד הפחד" (כגון SVXY)
8. מוכרים אופציות מכר ללא כיסוי על ה-"קרן הופכית למדד הפחד" (כגון SVXY) ומתעוררים בחמישי לפברואר 2018 כשכל משפחתך בחובות של מיליונים בגלל מה שקרה בבורסה לחוזים בין סגירת המסחר בבורסה הרגילה (23:00 שעון ישראל) ל-01:30 בלילה (שעון ישראל)....
לדוגמא, IB מרוויחים מכל קניה ומכירה
הסיבה שהם מרוויחים מכל קניה ומכירה היא כי הם "נותנים שירות".
הם לא צד בעסקה (הם לא המוכרים/קונים) ולכן אין להם סיכון של תנודתיות.
אם זו כוונתך אז הדרך להרוויח היא להקים חברה שתרשם כחבר בורסה ומסלקה ולהתחיל לספק שירותי מסחר ללקוחות (ראה למשל משפחת גולדברג שהתפרסמה לא מזמן בשל הסקנדל בקרנות ההשתלמות IRA שנוהלו ב-סלייס ע"י משקיעים שלא הבינו מה הם עושים).
אני מנסה לבדוק, אם חוץ מלקנות מניות של IB,
לקנות מניות של שאר חברי הבורסה
יש אפשרות גם להרוויח מהסיבובים הללו ?
להקים HFT או להשקיע בכזה.
התפקיד של HFT הוא להיות כמה שיותר קרוב למחשבי הבורסה בשביל שזמן שיגור הפקודות שלו יהיה כמה שיותר מהר כך שאם הוא יזהה בשתי בורסות שונות הוראות משלימות (למשל בבורסה אחת מישהו רוצה לרכוש ב-X+סנט ובבורסה אחרת מישהו רוצה למכור ב- אז ה-HFT יוכל לשגר הוראות מספיק מהר גם בשביל לקנות ב-X ממי שרצה למכור וגם למכור ב-X+סנט ממי שרצה לקנות כך שהוא שומר את הסנט לעצמו (מינוס עמלה זניחה ביותר כי עם נפח מסחר של HFT הבורסאות לפעמים משלמות להם בשביל לבצע את הפעולות מסחר - קוראים לזה "דמי הוספת נזילות" ואפילו אינטראקטיב ברוקרס משתפים אותנו בהם).
זה בדיוק מה שהשקעה מבוססת דיבידנד מייצרת. רווח שאינו קשור למחיר המניה שעולה או יורד.
אכן אבל היא לא קשורה לתנודתיות ולכן הרווח אינו קשור לתנודתיות (זו הרי בקשתו "להרוויח מהתנודתיות").
