מניות עם דיבידנד חודשי
- פותח הנושא דייב
- פורסם בתאריך
אני מחזיק ב- "O"
realty income
אני קניתי 4-6 פעמים שונות בעבר, כאשר "נדמה" לי שיש ירידות במחיר המניה.
מאוד "כייף" לראות שכל חודש יש דיבידנד נכנס.
- הצטרף
- 22/11/15
דיבידנד חודשי עוזר במעט להגדיל את אפקט הריבית-דריבית (ניתן להשקיע את הדיבידנד בכל חודש לעומת פעם ברבעון) אבל רק אם הדיבידנד וההפקדות השוטפות הופכים את עמלות המינימום לאטרקטיביות.
מעבר לעניין הרגשי ש @quesito ציין (והעניין הרגשי/פסיכולוגי הוא חשוב לאין ערוך!) אין יתרון כלכלי מהותי לחלוקה פעם בחודש לעומת פעם ברבעון עבור רוב פשוטי העם עם התיקים הקטנים שבכל מקרה מבצעים רכישות פעם ברבעון.
מעבר לעניין הרגשי ש @quesito ציין (והעניין הרגשי/פסיכולוגי הוא חשוב לאין ערוך!) אין יתרון כלכלי מהותי לחלוקה פעם בחודש לעומת פעם ברבעון עבור רוב פשוטי העם עם התיקים הקטנים שבכל מקרה מבצעים רכישות פעם ברבעון.
בזמנו בדקתי האם אפשר להצטרף לתכנית DRIP של חברת REALTY INCOME... זה נראה לי מעניין כל חודש להגדיל את כמות המניות.
ב-IB זה גורף לכל המניות ה-DRIP אז פחות אטרקטיבי בשבילי.
- הצטרף
- 22/11/15
האם אתה באמת רוצה לרכוש את המניות של O בכל חודש בחודשו בלי שום קשר למצב השוק והתמחור שלהן? (זו הרי המשמעות של DRIP)
אני לא עושה את זה.
אבל אולי בהמשך הייתי עושה את זה.
זה טוב מאוד כדי לצבור כמות מניות נכבדת
- הצטרף
- 22/11/15
אני באופן אישי לא מחזיק אפילו מניה אחת של חברה שמחלקת דיבידנד חודשי ומתמקד בעיקר בחברות עם דיבידנד רבעוני.
חשוב להבין שאין הרבה חברות יציבות וגדולות שמחלקות דיבידנד חודשי ובמקביל מגדילות אותו בכל שנה כך שהתבססות רק על החברות הללו תפגע בפיזור שלך בצורה משמעותית ביותר.
האם אתה לא חושב שיש יתרון משמעותי ברכישת חברות יותר גדולות ויציבות שמחלקות דיבידנד רבעוני ופשוט לחלק את הדיבידנד הרבעוני ל-3 בשביל לקבל "תזרים חודשי"?
אף אחד הרי לא מכריח אותך למשוך את כל הדיבידנד שקיבלת בינואר ולא לשמור שליש ממנו למרץ (לצורך הדיון).
- הצטרף
- 22/11/15
אני ממליץ לך בחום לעבור על המאמרים תחת הקטגוריה "מידע למתחילים" (ניתן להגיע אליה גם מהסרגל העליון של הבלוג).
ההמלצה היא לקרוא אותם בסדר שבו המאמרים פורסמו (הם מוצגים בצורה כזו שהחדשים למעלה והישנים במהשך אז עדיף לגלול לתחתית העמוד ולקרוא קודם את המאמר "האחרון" שפורסם ראשון).
כשאתה מגיע למאמר שמסביר "איך לקרוא את רשימת האלופות" צריך לזכור שהשימה הנוכחית מפורסמת ע"י ג'סטין לאו ולא ע"י דוד פיש ז"ל והיא טיפה שונה (אבל לא באופן מהותי שמשנה את היכולת להשתמש בה).
בכל מקרה המאמר מעודכן לפי העמודות שבקבצים שדוד פיש ז"ל פרסם במהלך 2017 כך שעדיף להוריד את אחד מהקבצים הישנים הללו ורק אחרי שמבינים מה קורה שם ואיך לקרוא אותה כדאי לעבור על הרשימה העדכנית של ג'סטין לאו.
אתה כמובן יכול לחזור לפורום ולשאול כל שאלה שעולה בדעתך ולחדד כל דבר שאתה לא בטוח אם הבנת נכון.
חשוב מאוד לזכור שבשורה התחתונה אתה זה שצריך להחליט אילו חברות אתה רוצה לרכוש ומה הקריטריונים שחשובים לך.
מניסיוני האישי עם אנשים רבים למדתי שמי שמנסה להעתיק קריטריונים של אחרים לרוב גורם לעצמו עגמת נפש ונזק כלכלי כבד.
- הצטרף
- 22/11/15
שאלת שאלה מאוד חשובה ואני אביע את דעתי בנושא.
כפי שאנחנו כבר יודעים הסיכון הגדול ביותר של כל השקעה הוא שהמשקיע לא יצליח להיצמד אליה לאורך זמן והוא לא יצליח להניב ממנה את התשואה שלה.
*(אפשר לראות כדוגמה קלאסית את קרן מג'לן של פיטר לינץ'.
לפי הנתונים של הקרן היא הניבה תשואה שנתית ממוצעת של 29% אבל המשקיע הממוצע שהשקיע בקרן הניב תשואה שנתית ממוצעת של 7% בלבד בגלל שהמשקיעים כל הזמן ברחו אחרי שנה קשה לאחר שהם ספגו הפסדים כבדים ונהרו אל הקרן אחרי שנים טובות בלי להנות מהצמיחה של אותן השנים).
לעניות דעתי, בשביל להיות משקיע דיבידנדים מוצלח (קרי - בשביל להיצמד להשקעה לאורך זמן ולא לברוח אחרי כמה שנים קשות) יש צורך בחשיבה פסיכולוגית שמתמקדת בתזרים תוך התעלמות משווי התיק.
מהצד השני בניית תיק מחקה מדד מצריכה מהמשקיע חשיבה פסיכולוגית שמתמקדת בשווי התיק תוך כדי התעלמות מוחלטת מהתזרים עד כדי הפיכתו למשהו רע שצריך להימנע ממנו.
*(הטיעון הנפוץ בקרב מאמיני ג'ון בוגל הוא שעדיף שחברות לא יחלקו דיבידנד כי זה אירוע מס - ג'ון בוגל עצמו טוען שטיעון זה שגוי ובגרסה האחרונה של ספרו הוא מפנה את קוראיו לבלוג "משקיע דיבידנדים גדלים" בשביל ללמוד על חשיבות הדיבידנד אבל אי אפשר להתעלם מכמות האנשים שטוענים את טיעון זה למרות זאת).
מכיוון שיש סתירה מובנית בין שתי הגישות (אחת מתרכזת בתזרים תוך התעלמות משווי והשניה מתרכזת בשווי ומעדיפה חוסר תזרים) אני לא רואה איך ניתן להשקיע בשתי הגישות לאורך זמן בלי לברוח באמצע מאחת ההשקעות.
יש לא מעט דוגמאות פומביות בפורום הסולידית של אנשים שניסו לשלב בין שתי הגישות בלי להבין את הצד הפסיכולוגי וברחו אחרי שזה לא הסתדר להם.
אני ממליץ לך בחום לקרוא את כל הטיעונים נגד השקעה במניות דיבידנד לפני שאתה נכנס להשקעה שכזו.
אם לאחר הקריאה אתה לא מצליח להפריך את כל הטיעונים ו/או להסביר לעצמך למה הם לא רלוונטיים אליך ברמה האישית/פסיכולוגית אז כדאי שתשקול ברצינות לא להשקיע במניות דיבידנד.
נערך לאחרונה ב:
- הצטרף
- 22/11/15
זה תלוי אך ורק בך ובפסיכולוגיה שלך ואני לא מכיר אותה.
מה שאני מציע לאנשים זה מאוד פשוט:
- תקרא לעומק וברצינות כל מאמר ו/או טיעון שיוצא נגד השקעה במניות דיבידנד
- תתמקד בכל טענה שנטענת שם ותנסה להפריך אותה (בין אם ברמה העובדתית ובין אם ברמה האישית/פסיכולוגית - תלוי בסוג הטענה)
- אם אתה לא מצליח להפריך אפילו טענה אחת אז ככל הנראה אתה לא תצליח להיות משקיע דיבידנדים לאורך זמן כי ברגעים הקשים הטענה הזו תטריד אותך ותגרום לך לנטוש
תתחיל בכתיבת הטענה שאתה מנסה להפריך ותמשיך בנתינת ההסבר שלך למדוע אתה חושב שהיא לא נכונה (או מדוע שאתה חושב שהיא כן נכונה) ואני אנסה להציג לך זוויות ראיה שונות.
לעניות דעתי רק אחרי שתדע את כל הטיעונים של בעד/נגד (ה-"נגד" יותר חשוב מה-"בעד") אתה תוכל לקבל החלטה מושכלת על מה לעשות.
אני באופן אישי לא מאמין בהשקעה במוצרים שלא מתאימים לפסיכולוגיה שלי כמשקיע ולכן אני לא רואה דרך נכונה לשלב בין גישות ששונות בצורה כל כך מהותית אחת מהשניה.
- הצטרף
- 22/11/15
תרשה לי להפנות אליך את השאלה בניסוח שונה:
אם אתה תגיע למסקנה שהפסיכולוגיה שלך מצריכה התמקדות בתזרים והתעלמות משווי התיק, האם השקעה מחקה מדד מתאימה לך?
אני באופן אישי לא רואה שום הצדקה בהשקעה שלא מתאימה לפסיכולוגיה של המשקיע.
חשוב אבל להזהיר שוב - הסיכון הכי גדול בהשקעה זה אתה אז תלמד טוב מאוד את הנושא לפני שאתה מבצע פעולה שתעלה לך ביוקר.
- הצטרף
- 22/11/15
אני חושב שהמשקיע צריך להחליט מה מתאים לאופי שלו כי יש סתירה אינהרנטית בין התמקדות בשווי לבין התמקדות בתזרים והתעלמות משווי.
אם המשקיע מגיע למסקנה שהוא לא יכול להתעלם מהשווי (קרי - הוא צריך שחלק מהתיק שלו יגדל) אז לעניות דעתי לא יהיה לו כדאי להשקיע במניות דיבידנד כי הסבירות שהוא יצא קירח משני הצדדים גבוהה ביותר.