אתמול לפני עשור נולד לו תיק דיבידעת.

במהלך השנה החולפת מדד ה-SP500 שמיוצג ע"י ETF בשם SPY ירד ממחיר פתיחה בשני לאוגוסט 2024 של 535.75 דולר ליחידה לשפל של 510.27 דולר בתוך סופ"ש אחד, עלה לשיא של 613.23 דולר בפברואר 2025, צנח לשפל של 481.80 דולר באפריל 2025, שבר שיא חדש של 639.85 ביולי 2025 וסיים את התקופה ב-621.72 נכון ל-1 לאוגוסט 2023.

ברקע ^{1 2 3 4} :

• במהלך אוגוסט 2024:
  • ראש ממשלת בנגלדש הכריזה על התפטרותה וברחה להודו
  • יחיא סינוואר מונה ליו"ר הלשכה המדינית של החמאס
  • ארגון הבריאות העולמי הכריז על מחלת "אבעבועות הקופים" כעל מצב חירום בריאותי בינלאומי בפעם השנייה בתוך שנתיים
  • בית המשפט החוקתי של תאילנד פיטר את ראש הממשלה בשל מינוי לא חוקי של שר קבינט שריצה עונש מאסר ובכך הוא הפך להיות ראש הממשלה הרביעי שפוטר בע"י בית המשפט החוקתי בתוך 16 שנה
  • החל מבצע "זה הרגע" שנועד למנוע מחזבאללה לשגר כמות טילים מאסיבית לצפון
  • נמצאו גופות שישה חטופים במנהרה ברפיח
• במהלך ספטמבר:
  • בוצעו מבצעי פיצוץ הזימוניות ויום למחרת גם מכשירי ווקי-טוקי של ארגון חזבאללה בלבנון
  • החל מבצע חיצי צפון נגד חיזבאללה במטרה לנטרל את האיום על יישובי הצפון ולאפשר לתושביהם לחזור לבתיהם אחרי שהם פונו ב-7 לאוקטובר 2023
  • מנהיג חיזבאללה, חסן נסראללה ובכירים נוספים בארגון נהרגו בהפצצת מפקדת חזבאללה ע"י חיל האויר
  • ברזיל חסמה את פלטפורמת X במדינה בטענה שהיא מפיצה מידע כוזב
  • גשמים עזים במרכז אירופה גרמו להצפה הגרועה ביותר באיזור מ-2010
  • בוצעה הליכת החלל המסחרית הראשונה
  • בוצע ניסיון התנקשות במועמד לנשיאות ארצות הברית דונלד טראמפ
  • ההוריקן הקטלני ביותר מאז 2017 הכה בפלורידה וגרם למותם של 236 אנשים ולהעדרותם של 685 נוספים
• במהלך אוקטובר:
  • החלה פלישה קרקעית של צה"ל ללבנון
  • אירן תקפה בפעם השניה את ישראל באמצעות 201 טילים בליסטים
  • יחיא סינוואר מת לאחר היתקלות עם לוחמי צה"ל ברפיח
  • ישראל ביצעה את "מבצע ימי תשובה" – המתקפה האווירית הגדולה ביותר על אירן מאז מלחמת אירן-עיראק
  • בולגריה הצליחה להקים ממשלה אחרי 6 סיבובי בחירות
  • ספרד חוותה את ההצפה הגדולה ביותר ביובל עם יותר מ-200 הרוגים לאחר גשם של 8 שעות
  • אחרי 58 שנים רצופות שבהן המפלגה הדמוקרטית היתה בשלטון, בוטסאנה בחרה במפלגת "מטרית השינוי הדמוקרטי"
• במהלך נובמבר:
  • דונלאד טראמפ מביס את קאמלה האריס בבחירות לנשיאות ארצות הברית
  • ראש הממשלה בנימין נתניהו מפטר את שר הבטחון יואב גלנט וממנה במקומו את ישראל כ"ץ
  • אוהדי מכבי ת"א שטסו לראות את המשחק באמסטרדם הותקפו לאחר המשחק בליל "ציד היהודים" ברחבי האזור
  • בעקבות הגשת אישום לבית משפט במנהטן נחשף שמשמרות המהפכה ויחידה של חזבאללה תכננו להתנקש בנשיא הנבחר של ארצות הברית דונלד טראמפ
  • צה"ל כבש מחדש את מוצב רותם מאז שהוא פונה והועבר לצבא דרום לבנון ב-2000
  • החל מבצע "הרתעת התוקפנות" של המורדים הסורים נגד הצבא הסורי
  • נחתם הסכם הפסקת אש בין צה"ל ללבנון
  • צבוע נקוד נצפה בדרום מזרח מצרים, 5,000 שנה מאז שהתחילו לחשוב שהוא נכחד מהאזור
  • בית המשפט הפלילי הבינלאומי הוציא צו מעצר נגד ראש ממשלת ישראל בנימין נתניהו, שר הבטחון לשעבר יואב גלנט וראש חמאס מוחמד דף באשמת פשעי מלחמה
  • חוקרים שהשתמשו ב-"טלסקופ גדול מאוד" הכריזו על הפעם הראשונה שבה נלקחה תמונה "מקרוב" של כוכב שאינו חלק משביל החלב
• במהלך דצמבר:
  • נשיא דרום קוריאה הכריז על משטר צבאי תוך האשמת האופוזיציה בהזדהות עם צפון קוריאה והודח מתפקידו בתוך פחות משבועיים
  • מישל ברנייה הפך להיות הנשיא הצרפתי הראשון מאז 1962 שהודח בעקבות הצבעת אי-אמון
  • בית המשפט החוקתי ברומניה ביטל את תוצאות הבחירות בסיבוב הראשון לנשיאות בשל האשמות של השפעה רוסית
  • בשאר אל אסד ברח מסוריה למוסקבה בעקבות הצלחת המרד לאחר 54 שנות שלטון של משפחתו
  • רעידת אדמה ברמה 7.3 פגעה בפורט וילה, ונואטו והובילה למותם של לפחות 16 אנשים
  • (מומלץ שלא לקרוא על זה) דומיניק פליקו נמצא אשם ונגזר עליו עונש של 20 שנות מאסר בשל  הפרשה המזעזת של מקרי האונס של אשתו ז'יזל פליקו
• במהלך ינואר 2025:
  • אוקראינה עצרה את זרימת הגז הרוסי לאירופה
  • ראש ממשלת קנדה ג'סטין טרודו הודיע שהוא יתפטר מתפקידו לאחר שימונה לו מחליף
  • אינדונזיה הצטרפה ל-BRICS כמדינה ה-10
  • רעידת אדמה ברמה 7.1 בגעה בטיבט והובילה למותם של 126 אנשים ו-201 פצועים
  • השריפות הגדולות ביותר בהיסטוריה של לוס אנג'לס השמידו יותר מ-13,000 מבנים, הרגו לפחות 29 אנשים וגרמו לפינוי של יותר מ-180,000 אנשים
  • נשיא דרום קוריאה נעצר אחרי מספר ניסיונות מעצר שנכשלו מאז הכרזתו על משטר צבאי במדינה מהחודש הקודם
  • הוכרזה הפסקת אש בין ישראל לחמאס
  • קולוסאל ביוסיינסס (חברה) ואוניברסיטת מלבורן ייצרו בפעם הראשונה רחם מלאכותי ביונקי-כיס
  • ארצות הברית יצאה מארגון הבריאות העולמי ומהסכמי האקלים של פריז
  • הסופה אאווין מכה באירלנד ובריטניה עם שיא במהירות רוח של 183 קמ"ש וגרמה לניתוק חשמל ליותר ממיליון בתים
  • רואנדה פלשה לרפובליקה הדמוקרטית של קונגו וכבשה את העיר גומה
  • מניות הטכנולוגיה האמריקאיות ירדו בחדות בעקבות השקת מנוע הצ'אט DeepSeek הסיני , אנבידיאה איבדה כמעט 600 מיליארד דולר ממחירה ובכך שברה את שיא הירידה הגדולה ביותר של חברה בודדת בהיסטוריה של שוק המניות האמריקאי
• במהלך פברואר:
  • נשיא ארה"ב דונלד טראמפ הכריז שארה"ב תשתלט על רצועת עזה
  • המדינות הבלטיות השלימו את סנכון רשת החשמל שלהן לאירופה וניתוקה מרוסיה
  • היועצת המשפטית הורתה על פתיחת חקירה פלילית על הקשר של כמה מיועצי נתניהו לגורמים בקטר
  • נשיא ארה"ב טראפ וסגנו ואנס נפגשו עם ראש ממשלת אוקראינה זלנסקי והטיחו בו ביקורת חריפה בצורה שהעלתה שאלות לגבי מוכנותה של ארה"ב להמשיך לתמוך באוקראינה במלחמתה מול רוסיה
• במהלך מרץ:
  • חברת Firefly Aerospace הפכה להיות החברה המסחרית הראשונה שהצליחה להנחית כלי על הירח ללא תקלות
  • ממשל טראמפ הקפיא את הסיוע הצבאי לאוקראינה
  • חברת קולוסאל ביוסיינסס (זו שהצליחה לייצר רחם מלאכותי בינואר) הצליחה לייצר "עכבר צמרי" כחלק מניסיונותיה להחזיר את ה-"ממותה צמרית" שנכחדה
  • מרק קרני מחליף את ג'סטין טרודו כנשיא קנדה
  • הנשיא לשעבר של הפיליפינים נעצר בעקבות צו מעצר של בית המשפט הפלילי הבינלאומי בשל חשד לפשעים נגד האנושות
  • לאחר תום הפסקת האש בין ישראל לחמאס, חיל האויר מתחיל בהפצצה מאסיבית ברצועת עזה
  • נשיא סומליה שורד התקפה על השיירה שלו שבה נהרגו לפחות 10 אנשים
  • הפסקת חשמל גורמת להשבתת שדה התעופה בלונדון
  • 87 אלף דונם נשרפים בדרום קוריאה בשרפת הענק הגדולה ביותר בהיסטוריה המודרנית שגבתה את חייהם של 28 בני אדם
  • רעידת אדמה ברמה 7.7 פוגעת במיאנמר  שבה נהרגים 5,413 אנשים ונפצעים 11,402 נוספים
• במהלך אפריל:
  • ספייס-אקס שיגרה את טיסת החלל המאוישת הראשונה שנעה במסלול קוטבי הופכי מסביב לכדור הארץ
  • נשיא ארה"ב טראפ הכריז על מכסי ייבוא גורפים של 10% בנוסף למכסים פרטניים למדינות רבות
  • הונגריה יצאה מבית המשפט הפלילי הבינלאומי בשל ביקור ראש ממשלת ישראל בנימין נתניהו במדינה וצו המעצר שהוצא נגדו
  • קולוסאל ביוסיינסס הציגה שלושה זאבים מצויים/אפורים ששונו גנטית בשביל להציג תכונות של זאבי בלהות
  • נמצא שהאטמוספירה של K2-18b (גוף שנחשד כמועמד להיות עולם מים) מכילה כמויות גדולות של רכיבים שבכדור הארץ נוצרים רק על ידי יצורים חיים
  • האפיפיור פרנסיס מת בגיל 88 לאחר שמונה לתפקידו ב-2013
  • חמושים המזוהים עם ארגון הטרור הפקיסטני "חזית ההתנגדות" הרגו 26 אנשים ופצעו יותר מ-20 בקשמיר, הודו
  • בעקבות הפיגוע בקשמיר, הודו התחילה בתקיפות נרחבות בפקיסטן והחל עימות שכלל לוחמה אווירית וקרקעית בין שני מעצמות הגרעין
  • הפסקת חשמל רחבה השפיעה על ספרד ופורטוגל במשך שעות
  • נחתם הסכם המינרלים בין ארצות הברית לאוקראינה ובכך ניתן לארה"ב אינטרס לחזור ולתמוך בה
• במהלך מאי:
  • הודו פתחה ב-"מבצע סינדור" מול פקיסטן וכעבור 4 ימים הוכרזה הפסקת אש בין הצדדים (בדיעבד דווח בתקשורת הבינלאומית שבתחילת המבצע, הנהגת פקיסטן חשבה שהודו שיגרה עליהם טיל גרעיני ונכנסה לשיתוק של דקות בודדות. שיתוק זה אפשר להתקפות ההודיות הראשוניות לגרום לנזק רב בהרבה מהצפוי)
  • חיל האויר הישראלי הרג את מוחמד סינוואר שפעל כמנהיג החמאס
• במהלך יוני:
  • שירות הביטחון של אוקראינה פתח במצע "קורי עכביש" בלב רוסיה שבו הוא השמיד כמחצית מצי המפציצים הרוסי באמצעות רחפנים שהוברחו לתוך רוסיה במשאיות שמוקמו בסמוך לבסיסי חיל האויר הרוסיים
  • החל מבצע "עם-כלביא" בתקיפה נרחבת של ישראל את איראן שבמהלכו חיל האויר השיג עליונות אוירית בשמי איראן ובמקביל איראן הצליחה לחדור את ההגנות האויריות של ישראל באמצעות טילים סליסטים שגרמו להרס רב
  • ארצות הברית הפציצה את המתקן הגרעיני בפודרו באיראן באמצעות מפציצי B-2 ובתגובה איראן ירתה טילים בליסטיים (והצליחה לפגוע עם טיל אחד) לעבר בסיס צבא ארה"ב בקטר
  • למחרת ההפצצה האמריקאית נחתם הסכם הפסקת אש בין ישראל לאיראן
  • נחתם הסכם הפסקת אש בין קונגו ורוואנדה
• במהלך יולי:
  • מעל 145 הרוגים ומאות נעדרים בהצפה במרכז טקסס
  • עימותים בין דרוזים לבדואים בדרום סוריה גוררים את ישראל להתערב בצד הדרוזים כולל מתקפה אוירית על הארמון הנשיאותי הסורי עד לחתימה על הסכם הפסקת אש בין הצדדים
  • לאחר תקרית בגבול, החלו קרבות בין קמבודיה ותיאלנד שגרמו למוות של יותר מ-39 אנשים ופינוי של יותר מ-100,000 אנשים
  • רעידת אדמה ברמה 8.8 היכתה במזרח רוסיה (החזקה ביותר בעולם מ-2011 ובמקום ה-6 בהיסטוריה המתועדת ע"י סייסמוגרפים) והתחילה שרשרת אזהרות צונמי במדינות ליד האוקיינוס הפסיפי (כגון יפן והוואי)

עוד שנה עברה על כולנו.

המשך המלחמה בחמאס והמהפכה משפטית, מחאות מתמשכות שמלוות בהכרזת המפגינים נגד הממשלה והצהרות נוספות שמסייעות לחמאס לסרב להחזיר את החטופים שנותרו בידיו, התפתחויות מלחמות נוספות ברחבי אסיה והעולם בכלל, מלחמה בין איראן וישראל שהסבה נזק רב לשתי המדינות, פניקה בחדר מלחמה בשל חשש לשיגור טיל גרעיני ע"י האויב, רעידות אדמה איומות וקטלניות ועוד.

משקיעי המדדים ראו את שווי תיקם יורד ב-4.75% (כחצי מהתשואה השנתית הממוצעת של המדד) בסופ"ש בודד, ראו אותו מזנק ב-20.17% (ככפול מהתשואה השנתית הממוצעת של המדד) לשיא חדש, צונח צניחה חופשית של 21.43% (5.58% פחות מהשפל הקודם), שובר שיא חדש אחרי זינוק של 32.80% רק בשביל לרדת 2.83% עד לסוף התקופה.

במהלך שנה זו רכשתי מניות של 2 חברות דיבידנד חדשות (EXPD, NDSN), הגדלתי פוזיציה ב-6 חברות קיימות (CBSH*2, EXPD, FELE, GGG, NDSN), קיבלתי "במתנה" מניות של 0 חברות נוספות, 1 חברות (CHX) נרכשו ע"י חברות אחרת ובמצטבר כמות החברות שמוחזקות כרגע בתיק דיבידעת עלתה ל-61.

כעבור שנה הגיע הזמן לבדוק מה קרה לי כמשקיע במניות דיבידנד במציאות תוך התעלמות מהרעש הרב שפקד את שאר תושבי כדור הארץ.

במהלך אותם 12 החודשים שתוארו לעיל:

• רכשתי 2 חברות דיבידנד חדשות בתיק דיבידעת ותשואת הדיבידנד הממוצעת ברכישה של התיק עומדת על 2.15%
• תיק דיבידעת קיבל 233 חלוקות דיבידנדים שונות בסך כולל של 2,483.46 דולר – 8.76% יותר מ-2,283.49 דולר שקיבלתי בשנה הקודמת
• בשנה הקודמת צפי הדיבידנדים השנתי מתיק דיבידעת עמד על 2,357.69 דולר כך שבפועל קיבלתי 5.34% יותר ממה שציפיתי לקבל
• יעד הדיבידנדים שהיה לי בשנה הקודמת עמד על 2,564 דולר ובשל האתגרים של השנה החולפת אני קיבלתי 96.86% מהדיבידנדים שהיעד הגדיר לי ובשל הפער בין המציאות (תשואת דיבידנד ברכישה של 2.15% במקום 3% בתיאוריה) זה מאוד קרוב כך שאני מאוד מרוצה מהתנהגות התיק עד כה
• חברת CBSH ביצעה שוב פיצול ביחס של 5% וקיבלתי מניה 1 וסך של $48.59 במקום 0.7 מניות נוספות
• חברת CHX מוזגה לתוך חברת SLB ובמקום 8 יחידות של CHX קיבלתי 5 יחידות של SLB וסך של 30.40 דולר במקום 0.88 יחידות נוספות
• במהלך 12 החודשים האחרונים כל החברות שנמצאות בתיק דיבידעת הגדילו את הדיבידנדים שלהן למעט:
  • UGI שמחלקת את אותו הדיבידנד מיוני 2023
  • VFC שממשיכה לחלק את אותו הדיבידנד מאז הפגיעות ב-2023
  • WBA שהפסיקה לחלק דיבידנדים בכלל לאחר הפגיעה בשנה הקודמת של 47.92%
• גדילת הדיבידנד האורגנית בתיק דיבידעת במהלך השנה עמדה על 2.95%
• התשואה על ההון של תיק דיבידעת ירדה במהלך השנה האחרונה מ-3.40% ל-3.12% בשל תשואת הדיבידנד הנמוכה ברכישות שבוצעו ובפגיעה הקשה בדיבידנדים של WBA

נכון להיום צפי הדיבידנדים השנתי של תיק דיבידעת עומד על 2,647.84 דולר בלבד במקום יעד משוערך של 2,890 דולר שזה מייצג 91.62% מהיעד – הגדלתי טיפה פערים ביחס לשנה שעברה שבה עמדתי על 91.95% מהיעד.

אם ניזכר בתכנית העבודה של תיק דיבידעת אנו נראה שהנחת המוצא שלי בחישוב היעדים התבססה על רכישת מניות עם תשואת דיבידנד ממוצעת של 3% שזה פי 1.40 יותר מהתשואה מהרכישות שביצענו בפועל שעמדה על 2.15% בלבד.

מכיוון שהשוק נותן את מה שמתחשק לו ולא את מה שאני רוצה, אז אני נאלץ לרכוש חברות עם תשואה נמוכה יותר מ-3%, בשביל לשמור על הסיכון הנמוך שאני מעוניין בו ולהסתפק בתשואה שקרובה יותר לתשואת מדד ה-SP500.

התייחסתי לכך מספר פעמים במאמרי הרכישות השונים וגם בימי ההולדת הקודמים.

גיליון "יום הולדת" בעמוד "מצב התיק" עודכן להכיל תיעוד של מצב התיק הנוכחי.

לסיכום זה, אני מצרף גרפים של כל החברות שמוחזקות בתיק דיבידעת, שבהם מוצגים מחיר המניה והדיבידנדים שחולקו למשקיעים בעבר.

**בשל טעויות רבות בנתונים והתעלמות מפיצולים, הגרפים הזמינים באינטרנט לעתים מציגים תמונה גרועה מהמציאות.

הגרפים מתחילים ב-02/08/2005 ומסתיימים ב-02/08/2025 כך שהם כוללים גם את משבר 2008 וגם את הקורונה.

להלן הגרף של חברת ADM עם הסבר:

בגרף זה אנו רואים:

• בחלק העליון של הגרף אנחנו רואים את מחיר המניה לפי סגירת המסחר השבועית.
• בחלק התחתון של הגרף אנחנו רואים את סך הדיבידנדים שחולקו למשקיעים לכל יחידת מניה.

כפי שניתן לראות בגרף בבירור, המחיר של המניה (הקו האדום/כחול) התנדנד בפראות במהלך 16 השנים האחרונות בעוד שהדיבידנד עלה בהדרגה ובהתמדה.

אני אשאיר לגרפים של שאר החברות להמחיש את העובדות הנ"ל:


במהלך 2018 היה פיצול של 2:1 ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2007 היה פיצול של 2:1 ולכן נראה שהדיבידנד ירד כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2010, 2013 ו-2016 היו פיצולים במנייות החברה ולכן נראה שהדיבידנד ירד כאשר בפועל הוא רק עלה.


במהלך 2013 היה פיצול של 2:1 ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2006 ו-2017 היו פיצולים ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

בשל חישוב שגוי של דיבידנדים בין הרבעון האחרון של שנה אחת לבין הרבעון הראשון של השנה העוקבת נראית בגרף תנודתיות בדיבידנד אבל בפועל הדיבידנד גדל בהתמדה.


חברת CARR התקבלה בעקבות התפצלות מחברת UTX (כיום RTX) באפריל 2019.

בשל חישוב שגוי של דיבידנדים בין הרבעון האחרון של שנה אחת לבין הרבעון הראשון של השנה העוקבת נראית בגרף תנודתיות בדיבידנד אבל בפועל הדיבידנד גדל בהתמדה.

לא ברור לי למה מוצג זינוק בדיבידנד ב-2012 אבל בפועל הדיבידנדים היו סדירים וגדלו בהתמדה.



לא ברור לי למה מוצגת ירידה בדיבידנד ב-2005 אבל בפועל הדיבידנדים היו סדירים וגדלו בהתמדה.

באוקטובר 2007 בוצע פיצול ביחס 3:1 ולכן נראת ירידה בדיבידנד אבל בפועל המשקיעים קיבלו דיבידנדים גדלים בהתמדה.

גם כאן היה פיצול במהלך 2012 שבמהלכו הדיבידנד לא נפגע ולגבי 2015 זו שגיאה בהצגת הנתונים וניתן לראות בקלות שהדיבידנדים עלו בתקופה זו.


במהלך 2007 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2012 נראה שהדיבידנד נפגע בשל חישוב שגוי של הדיבידנדים כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2006 נראה שהדיבידנד נפגע בשל חישוב שגוי של הדיבידנדים כאשר בפועל הוא רק עלה.

במרץ 2013 בוצע פיצול ביחס של 2:1 ולכן נראה שהדיבידנד נפגע כאשר בפועל המשקיעים קיבלו דיבידנדים גדלים בהתמדה.

לא ברור לי למה מוצגת ירידה בדיבידנד ב-2006 אבל בפועל הדיבידנדים היו סדירים וגדלו בהתמדה.

בדצמבר 2017 בוצע פיצול ביחס 3:1 ולכן נראה שהדיבידנד נפגע אבל בפועל המשקיעים קיבלו דיבידנדים גדלים בהתמדה.



במהלך 2011 ו-2016 היו פיצולים ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.


חברת KTB התקבלה בעקבות התפצלות מחברת VFC במאי 2019, התחילה לחלק דיבידנדים בספטמבר 2019, הפסיקה לחלק אותם במאי 2020 בשל הקורונה וחזרה לחלק אותם בדצמבר 2020 אבל עם דיבידנד נמוך מהדיבדינד של טרום הקורונה.

במהלך 2007 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

לא ברור לי למה נראה שב-2014 הייתה פגיעה בדיבידנד למעט הידיעה שבהרבה אתרים פיננסים ישנם טעויות בתיעוד הדיבידנדים של חברה זו. ניתן לראות שבפועל הוא רק עלה.


על גרף זה פירטתי בהרחבה במאמר יום ההולדת גיל שנתיים של תיק דיבידעת.
במקום לחזור על הפירוט שניתן לקרוא כאן אני אצטט את המסקנה:
במציאות המשקיע קיבל סך דיבידנדים גדול יותר למרות שהגרף מציג פגיעה בדיבידנד.

MS הוא בנק ראשי בארה"ב וכפוף לרגולציה ולפיקוח עם הגבלות על מתי מותר לו לחלק ו/או להגדיל את הדיבידנדים ומסיבה זו הדיבידנד שלו היסטורית לא היה יציב ולא הוגדל בהתמדה.
אם נזכור שקיבלנו את מניות MS בעקבות הרכישה של חברת EV במרץ 2021 ובמקביל נזכור שאנחנו קיבלנו 13 יחידות של MS ו-$758.73 בתמורה בנוסף לסך דיבידנדים מצטבר של $223.80 אז אנחנו למעשה "שילמנו" בסך הכך $2.31 ליחידה של MS ועם דיבידנד רבעוני של $0.775 זה אומר שיש לנו תשואה אפקטיבית על ההשקעה של 134.20%!


באוקטובר 2020 בוצע פיצול של 4:1 והתקבלו 18 יחידות חדשות כך שבפועל לא רק שהדיבידנד לא נפגע בכלל ב-2020 אלא הוא עלה.

חברת OTIS התקבלה בעקבות התפצלות מחברת UTX באפריל 2019 והתחילה לחלק דיבידנדים במאי 2020; היא מהווה 23.66% מחברת UTX.

במהלך 2011 ו-2014 היו פיצולים ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשרבפועל הוא רק עלה.



במהלך 2007 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2011 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2015 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.


לא ברור לי למה מוצג זינוק בדיבידנד ב-2020 אבל בפועל הדיבידנדים היו סדירים וגדלו בהתמדה עד ההתפצלות של החברה ל-3 חברות וגם אז הדיבידנדים גדלו לפי החלק היחסי של החברה הזו.

ב-2008 החברה חילקה דיבידנד מיוחד והוא מעוות את הגרף, בפועל הדיבידנדים היו סדירים וגדלו בהתמדה.

ב-2012 חולק דיבידנד מיוחד שהקפיץ את הגרף אבל בפועל הדיבידנד הקבוע עלה בהתמדה.

כמו כן החברה חילקה את הדיבידנד של דצמבר 2007 בינואר 2008 ואת הדיבידנד של דצמבר 2008 בינואר 2009 דבר שמראה כאילו הדיבידנד נפגע במהלך המשבר כאשרבפועל הדיבידנדים גדלו בהתמדה.

לא ברור לי למה מוצג זינוק בדיבידנד ב-2008 אבל בפועל הדיבידנדים היו סדירים וגדלו בהתמדה.

במקור חברת APY התקבלה בעקבות התפצלות מחברת DOV, היא התמזגה ושינתה את הסימול ל-CHX ולבסוף נרכשה ע"י חברת SLB.
חברת SLB עצמה, שלא נרכשה על ידי באופן פרטני, באמת פגעה בדיבדינד ב-2020.

בשל חישוב שגוי של דיבידנדים בין הרבעון האחרון של שנה אחת לבין הרבעון הראשון של השנה העוקבת נראית בגרף תנודתיות בדיבידנד אבל בפועל הדיבידנד גדל בהתמדה.


במהלך 2006 ו-2017 היו פיצולים ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.
החברה הפסיקה לחלק דיבידנדים במאי 2020 בשל משבר הקורונה (לא נראה בגרף!) ושבה לחלק דיבידנדים יותר גדולים בפברואר 2021.

בשל חישוב שגוי של דיבידנדים בין הרבעון האחרון של שנה אחת לבין הרבעון הראשון של השנה העוקבת נראית בגרף תנודתיות בדיבידנד אבל בפועל הדיבידנד גדל בהתמדה.
כמו כן ב-2021 חולק דיבידנד מיוחד דבר שהקפיץ את התצוגה בגרף אבל הוא לא חלק מהדיבידנד הרגיל ולכן לא צפוי לחזור על עצמו ב-2022

ב-2014 היה פיצול ביחס של 3:2 ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הדיבידנד גדל בהתמדה.

במהלך 2006 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא רק עלה.

במהלך 2014 היה פיצול ולכן נראה כאילו הדיבידנד נפגע כאשר בפועל הוא עלה באותה השנה.
נזכר שבמהלך 2019 החברה התפצלה ולכן נראה שהדיבידנד שלה נפגע בשנה זו למרות שבפועל הדיבידנד שלה גדל ביחס לחלקה היחסי בדיבידנד המקורי.
בשנת 2023 החברה חתכה את הדיבידנד ב-40% ובשנת 2024 החברה חתכה את הדיבידנד ב-70% נוספים.

בשנת 2023 החברה חתכה את הדיבידנד ב-47.92% ובשנת 2024 הפסיקה לחלק דיבידנד לגמרי.

בנוסף עדכנתי את רשימת הבלוגים המומלצים בסרגל הימני של הבלוג.
הסרתי בלוגים שאינם נגישים יותר ו/או שלא עודכנו יותר משנה.
הסרתי בלוגים שעברו פרמוטציה להיות שיווקיים שמפרסמים הרבה מאמרים מסוכנים למשקיעים שנמצאים בתחילת דרכם.
אתם מוזמנים להמליץ על בלוגים נוספים בשרשור הזה.

כהערת אגב:
כתיבת מאמר זה הצריכה השקעה של מעל 10 שעות נטו ומכיוון שתיק דיבידעת נועד להמחיש השקעות של עשור, אין בכוונתי לפרסם מאמר נוסף בסדרת מאמרי ימי ההולדת.
נכון לכתיבת שורות אלו אני מתכנן להמשיך ולפרסם מאמרי סיכום חודשיים ומאמרי רכישה עד להחלטה אחרת בנושא.

למי שיש ספק:
כמובן שהצעדים הדרקנויים שמקדמת הרשות לניירות ערך נגד דיונים אנונימיים באינטרנט על השקעות בבורסה שמשפיעים בעיקר על אנשים שומרי חוק כמוני ולא על הפושעים והרמאים (כולל אלו שפעלו וממשיכים לפעול בחסות רישיון שהרשות מנפיקה להם כמו שראינו בפרשות סלייס וקרן וולת'סטון) הם חלק מהשיקולים שלי.
כל אינדיבידואל מוזמן להתלונן בפני הרשות לניירות ערך במידה והוא חושב שצעדיה אינם ראויים.

למען הסר ספק:
1. הבלוג נועד לתעד פעולות שאני מבצע באופן עצמאי עם כסף אמתי שלי ולא לפמפם מניות ו/או להציג תמונה מעוותת של תיק תיאורטי שאין בינו לבין המציאות קשר
2. הפורום נועד לשיתוף ידע חופשי בין אנשים במטרה לעודד חשיבה ביקורתית וזיהוי מקרי הונאה שהתפוצצו בעבר עוד לפני התרחשותם (כגון: פרשת ג'נרל טרייד ושורט טרייד שאנשים הוזהרו מפניהם הרבה לפני קריסתן, פרשות שונות של השקעה בנכסים אלטרנטיביים בתוך קרנות IRA שלבסוף הסתיימו בקריסת סלייס, קרן וולת'סטון ודומיהן שאנשים עודדו לנקוט במשנה זהירות ולשאול שאלות שיכלו למנוע היחשפות אל הנזקים מבעוד מועד)
3 .איני מקבל ואין בכוונתי לקבל תמורה פיננסית כלשהי, במישרין ו/או בעקיפין על מאמצי בבלוג ובפורום
4. איני מוכר ואין בכוונתי למכור מוצרים ו/או שירותים שקשורים במישרין ו/או בעקיפין להשקעות ו/או לבלוג ו/או לפורום
5. איני משווק ואין בכוונתי לשווק מוצרים ו/או שירותים של אחרים שקשורים במישרין ו/או בעקיפין להשקעות ו/או לבלוג ו/או לפורום

שתהיה לכולנו שנת השקעות מוצלחת,

daat99